Як заробити інвестуючи у піфи. Пайові інвестиційні фонди: чи можна на них заробити? Пайовий інвестиційний фонд плюси та мінуси

Є свої плюси та мінуси. Давайте розглянемо докладніше переваги та недоліки ПІФів з інвестиційної точки зору.

Плюси ПІФів: Переваги пайових інвестиційних фондів

Пайовий інвестиційний фонд забезпечує наступні переваги інвесторам порівняно з інвестиціями через брокера:

доступність, оскільки сума інвестицій може починатися від 1-3 тис. крб.;
диверсифікація інвестиційних ризиків навіть мінімальних інвестицій;
жорсткий контроль за діяльністю з боку держави;
прозора інфраструктура: кошти пайовиків відокремлені від коштів керуючої компанії та зберігаються у спеціалізованому депозитарії;
відсутність оподаткування поточних операцій фонду (зокрема відсутня податку з прибутку), сплата прибуткового податку чи податку з прибутку виробляється лише інвестором і лише під час продажу паю. Відповідно до чинного законодавства податок сплачують самі пайовики у разі отримання доходу, тобто у момент продажу паю. Під час володіння паєм податкових платежів не провадиться;
професійне керування;
висока паю (для відкритих ПІФів);
можливість поетапної оплати паїв під час роботи за схемою виклику капіталу.

Мінуси ПІФів: Недоліки пайових інвестиційних фондів

Вищий ризик у порівнянні з інструментами з фіксованою прибутковістю та законодавчо гарантованим поверненням коштів – депозитами, високорейтинговими облігаціями. Однак є ПІФи, що інвестують лише у високорейтингові облігації та банківські депозити (фонди грошового ринку), які за рахунок диверсифікації можуть бути інструментом додаткового збільшення надійності (зниження ризиків).
Додаткові витрати на оформлення та зберігання інвестиційних сертифікатів.
Винагорода, що постійно виплачується керуючої компаніїнавіть у моменти, коли фонд зазнає збитків. Розмір винагороди коливається не більше від 0,5% до 5% вартості чистих активівфонду.
Часто для відкритих ПІФів законодавство накладає обмеження те, які акції та облігації може купувати управляючий фондом. Приватний інвестор не має таких обмежень.
Для відшкодування витрат, пов'язаних з видачею та погашенням інвестиційних паїв, керуючі компанії вводять знижки та надбавки.
Надбавка- це кошти, необхідні керуючої компанією чи агентом додатково до вартості паїв за її видачі. Розмір надбавки не може перевищувати 1,5% вартості паю.
Знижка- це кошти, утримувані керуючої компанією чи агентом з вартості паїв за її погашенні. Розмір знижки не може перевищувати 3% вартості паю.
Один і той самий фонд може мати різні знижки та надбавки, залежно від цього, через якого агента здійснюються операції.
Якщо починається затяжне падіння цін, то управляючі компанії ПІФів розпродають в повному обсязі акції, лише частина активів. , з одного боку, вимагає суворого дотримання обумовленої в інвестдекларації фонду структури активів (що дозволяє перевести всі активи у грошову форму), з другого боку, такі вимоги підтримують ліквідність ринку. Така ситуація не захистить капітал пайовика у разі обвалу на ринку. Приватні інвестори і управляючі в довірчому управлінні мають право діяти більш агресивно, позбавляючись усіх паперів, що дешевшають, тому що їхні руки не пов'язані подібними законодавчими нормами. А це, до речі, стимулює ще більший обвал на ринку.

Книги про ПІФи

Джеральд Аппель, Марвін Аппель Перемогти: Як заробляти кожен квартал. «Короткі» інвестиційні стратегії, Переклад з англійської за ред. Боровковий. - СПб.: Пітер, 2009 рік, - 288 стор., ISBN: 978-5-388-00319-5; (Глава 2, Два найпоширеніших типу інвестиційних посередників, яких звертаються під час створення диверсифікованого : ПІФи і — стор. 60).

Найбільш простим і доступним способом інвестування тимчасово вільних грошей є їх. Банк акумулює кошти вкладників і пускає їх у оборот: видає у вигляді кредитів. Отриманим прибутком банк ділиться з вкладниками, чиї кошти були використані, виплачуючи їм зазначену у договорі відсоткову винагороду.

Цей спосіб інвестування має дві істотні недоліки. Розміщені на депозиті кошти неможливо знайти затребувані клієнтом до закінчення терміну вкладу без істотної втрати відсотків. Та й сама ставка за внесками є не дуже високою. Ощадбанк приймає гроші за максимальною ставкою 7,76%. Сертифікат Ощадбанку приносить більш відчутний прибуток (9,3%).

Вищі доходи можна отримати, інвестуючи вільні гроші в акції. Однак тут є дуже серйозна проблема. Вкладення в акції одного підприємства або однієї галузі дають прибуток досить рідко.

Ринок знаходиться в постійному русі: ціни на ті самі акції змінюються протягом дня, місяця, року. Причому не лише зростають, а й падають.

Для того, щоб у результаті виходило більш-менш постійне зростання, необхідно сформувати портфель з декількох десятків акцій, що належать до різних галузей. Під час руху ринку одні акції зростуть, інші впадуть, треті залишаться на місці. А середній результат при правильному доборі акцій буде позитивний.

Проста людина не завжди зможе правильно підібрати оптимальний набір акцій для свого. Та й грошей на придбання всіх потрібних акцій просто не вистачить.

Та цього робити не треба. Нехай формування портфеля займається команда професіоналів. А звичайна людина піде за ними прокладеним ними шляхом, придбавши частину в створеному ними пайовому інвестиційному фонді ( ПІФ).

ПІФ акумулює кошти пайовиків щодо операцій із цінними бумагами. Зібрані ресурси складають ВЧА ( вартість чистих активів), який складається з деякої кількості рівних частин (паїв). Ціну одного паю можна визначити, розділивши ВЧА на кількість паїв.

Грошами ПІФу розпоряджається керуюча компанія (КК). Саме її менеджери визначають склад інвестиційного портфеля, купують та продають акції на ринку.

Якщо фінансові операції проходять успішно, зростає вартість інвестиційного портфеля. Відповідно зростає ВЧА, і підвищується ціна одного паю. Якщо в цей момент вийти з ПІФу, то різниця між старою та новою ціною паю становитиме інвестиційний дохід, який може досягати кількох десятків відсотків.

Перше місце за прибутковістю у 2013 році зайняв ПІФ «Сбербанк-телекомунікації», що показав зростання 56,89%. Вартість паю збільшилася протягом року з 1965,55 рублів до 3083,80 рублів.

Таким чином, очевидними плюсами інвестування в ПІФи є:

Вищий прибуток у порівнянні з банківським вкладом.
Можливість виходу з ПІФу у час без втрати сформованого на момент виходу доходу.

До мінусів ПІФів слід зарахувати досить високий поріг входу. Придбання першого паю коштуватиме щонайменше 15 тис. рублів («Сбербанк»). Купівля наступних паїв коштуватиме набагато дешевше (1,5 тис. рублів).

Ставки за вкладами на сьогоднішній день не забезпечують інвесторам бажаної прибутковості. Це веде до постійного зростання популярності пайових фондів. Не варто забувати, що ПІФ є досить ризикованим вкладенням. Тому до вибору компанії, що управляє, варто підходити максимально відповідально. Особливу довіру викликають пайові інвестиційні фонди Ощадбанку насамперед завдяки репутації фінансової групи, що їх створила. Нагадаємо, що раніше фонди належали найстарішій у Росії інвестиційній компанії - Трійка Діалог. Кілька років тому, Ощадбанк придбав цю інвестиційну компанію разом з ПІФами, і тепер компанія називається «Сбербанк Управління активами».

Щоб зрозуміти, чи варто вкладати в ПІФи Ощадбанку, важливо вивчити переваги та недоліки таких вкладень.

Серед плюсів можна виділити такі:

Відсутня необхідність набуття спеціальних знань. Достатньо обрати пайовий інвестиційний фонд, а далі керувати грошима будуть професіонали.
Економія особистого часу. Тим, хто вирішив інвестувати в ПІФ Ощадбанку, немає необхідності витрачати його на аналіз ринку. Не доведеться постійно стежити за курсами. Усім цим займаються керуючі фондом.
Калькулятор доходності дозволяє оцінити перспективність вкладень у режимі он-лайн.
Простота оформлення. Достатньо звернутися до офісу Ощадбанку з паспортом та написати заяву на купівлю паю. Згодом продаж паю та виведення коштів здійснюються аналогічно.
Жорсткий контроль із боку держави дозволяє гарантувати надійність. Завдяки чіткому регламентуванню всіх процесів фондів, і навіть обов'язковому ліцензуванню діяльності керуючої компанії істотно знижується ризик повної втрати коштів.
Мінімальна сума вкладень на дуже низькому рівні. Купити пай під силу кожному. Достатньо мати кілька вільних тисяч рублів.
Податок пайовики виплачують лише у разі отримання прибутку. На відміну від інших активів (наприклад, нерухомості) капітал, інвестований у паї, не оподатковується.
Високий рівень ліквідності відкритих ПІФів. Отримати інвестовані у них кошти можна будь-якого робочого дня.
Диверсифікація ризику. Достатньо придбати паї кількох фондів, щоб мінімізувати рівень ризику. В результаті інвестиційний портфель буде стійким для більшості змін ринкової ситуації.

Незважаючи на те, що вкладення в ПІФи Ощадбанку мають безліч переваг, можна виділити і мінуси.

Основний недолік полягає у наявності комісій. Традиційно паї продаються із націнкою, а купуються фондом зі знижкою.
Закриті фонди не дозволяють отримати назад кошти, коли вони знадобляться.
Отримати суттєвий дохід вдається лише на досить тривалому періоді часу. Інвестувати варто щонайменше на рік.
Наявність надбавки до ціни при купівлі паю інвестором та знижки у його продажу.

ПІФи Ощадбанку, що діють

Керуюча компанія, що входить до групи компаній Ощадбанку, пропонує одну з найрізноманітніших лінійок пайових фондів на російському ринку. У цьому управління вкладеннями може здійснюватися через особистий кабінет. Саме тут можна робити всі необхідні операції, а також відстежувати динаміку власного інвестиційного портфеля.

Для правильного вибору важливо розуміти, що ПІФи Ощадбанку в 2019 році (як і завжди) відрізняються рівнем прибутковості та ризику. Як і інших фондів, діє правило – що вищий прибуток, то вище ризик.

ПІФИ облігацій

Як відомо, облігації вважаються одними з найменш ризикованих цінних паперів. Особливо це стосується тих із них, які випущені державою. Серед ПІФів в Ощадбанку чотири відносяться до фондів облігацій:

"Ілля Муромець" вкладає капітал в облігації, випущені державою, муніципалітетами, а також найбільшими російськими компаніями. Вкладення в названий фонд є низькоризикованими. Прибутковість за останні три роки становила трохи менше 25%.
Ще один фонд із низьким рівнем ризику – Глобальний борговий ринок. Прибутковість паю цього фонду за минулі 26 місяців досягла 53,28%. Інвестиції здійснюються у валютні облігації іноземних держав.
Незважаючи на те, що ризик при вкладенні коштів у Фонд Єврооблігації перебуває на досить низькому рівні, зростання паїв за останні три роки майже досягло 95%. З назви ПІФу випливає, що він вкладає у єврооблігації.
Фонд ризикованих облігацій вкладає капітал у цінних паперів, емітовані російськими компаніями. Ці облігації відрізняються підвищеною прибутковістю за середнього рівня ризику.

ПІФИ акцій

Тим, кого цікавить максимальна прибутковість ПІФів Ощадбанку, варто звернути увагу на фонди акцій. При цьому не слід забувати, що ці фонди відрізняються високим ступенем ризику. У Ощадбанку ПІФів акцій пропонується дуже широка лінійка:

"Добриня Микитович" інвестує зібраний капітал в акції російських компаній, які мають високий потенціал зростання, а також достатню ліквідність. В результаті прибутковість за 3 роки наблизилася до 60%.
Динаміка ПІФу Електроенергетика за 36 місяців наблизилася до 93%. Такої доходності досягнуто завдяки вкладенням в акції галузі електроенергетики.
Фонд «Природні ресурси» розподіляє кошти між акціями компаній, що видобувають та переробляють корисні копалини, а також виробляють сталь та добрива. За 3 роки було показано дохідність лише на рівні 87%.
Фонд акцій підприємств малої капіталізації вкладає кошти як і цінні папери вітчизняних, і іноземних підприємств. Прибутковість – 77% за 3 роки.
Інвестиції в ПІФ Ощадбанку "Телекомунікації та Технології" дали вкладникам за останні 36 місяців не надто високу прибутковість - близько 38%.
Фонд активного управління передбачає перерозподіл капіталу між ліквідними акціями компаній, що відрізняються високим потенціалом зростання, а також коштами. У ході такого управління за 3 роки вартість паїв збільшилася майже на 46%.
Фонд Споживчий сектор вкладає в російські та іноземні компанії, що динамічно розвиваються, дохідність за 36 місяців перевищила 107%.
Фонд Глобальний інтернет дав можливість пайовикам отримати 76,5% за 3 роки.
Фонд «Фінансовий сектор» розподіляє капітал між акціями російських та міжнародних банківських, страхових, фінансових організацій.

ПІФи змішаних інвестицій

Змішані інвестиції в Ощадбанку представлені Фондом Збалансований. Його умови передбачають розподіл капіталу між акціями та облігаціями. У цьому співвідношення цінних паперів змінюється. Середній рівень ризику поєднується з прибутковістю близько 65% за 3 роки.

ПІФи фондів

Більшість ПІФів фондів передбачають високий рівень ризику (виняток – фонд Золото). При цьому вони показують підвищену прибутковість. Нижче розглянуто напрями інвестування, а також зростання вартості паїв за 3 роки для ПІФів фондів.

Фонд "Золото вкладає капітал" у ETF PowerShares DB Gold Fund. Прибутковість перевищила 23%.
Фонд "Європа" вкладає кошти в ETF Ishares Eurostoxx 5. Прибуток склав близько 24%.
Фонд «Америка» інвестує капітал у ETF SPDR S&P500. Прибутковість – трохи більше 77%.
Фонд «Глобальне машинобудування» здійснює вкладення у Vanguard Industrials ETF. Високий рівень ризику призвів до того, що пайовики з початку року втратили трохи більше 2%.
Фонд «Біотехнології» інвестує у iShares NASDAQ Biotechnology ETF. Вартість паю за рік упала майже на 7%.
Фонд «Ринки, що розвиваються» здійснює вкладення в ETF Vanguard FTSE EM. Прибутковість за три роки дорівнює майже 50%.

Закриті ПІФИ (ЗПІФИ)

У секторі збалансованих вкладень, у яких рівень ризику та прибутковість перебувають на середньому рівні, виділяють також ЗПІФи нерухомості. На жаль, останнім часом усі фонди цієї групи показали зниження вартості паїв. Проте вони заслуговують на увагу. Це пояснюється тим, що судити про прибутковість закритих фондів можна лише при закінченні їхньої дії.

Фонд «Комерційна нерухомість» розподіляє кошти між об'єктами, що мають потенціал зростання вартості.
Фонди «Житлова нерухомість 2 і 3» вкладають гроші в об'єкти, що будуються на території столиці та регіону, які продаються з дисконтом. Згодом на момент закриття фонду буде здійснено розпродаж його майна.
Фонд "Орендний бізнес" інвестують у складську нерухомість найвищого класу. Дохід складається з орендних платежів, і навіть потенційного приросту вартості придбаних об'єктів.
Фонд "Орендний бізнес 2" передбачає інвестиції в об'єкти висококласної нерухомості комерційного сектора.

Таким чином, ПІФи Ощадбанку є перспективним напрямом для інвестицій. При цьому важливо мати на увазі, що більшості їх притаманний високий рівень ризику. Перш ніж вкластися, варто вибрати оптимальне поєднання прибутковості та ризику. Крім того, не зайвим буде вивчити відгуки клієнтів, які вже були пайовиками фонду.

Пайовий інвестиційний фонд (ПІФ) – це фінансовий інструмент, який, на мою думку дилетанта, зараз набирає обертів. Банківські працівники починають посилено впарювати пропонувати громадянам паї різних ПІФів дочірніх їх роботодавцям КК.

Люди, бачачи як падають ставки за банківськими депозитами, і отримуючи пропозиції банку про продовження вкладу на новий термін з відсотковою ставкою істотно нижче, ніж вони розміщували раніше, починають замислюватися про те, що не час їм кудись ще розмістити свої кошти.

А тут ще банківський працівник дає викладку про те, який дохід громадянин отримав би за 2016 рік, якби він придбав паї того чи іншого фонду. Зазвичай вони щоправда показують лише прибутковість того фонду (з рідної лінійки, який показав максимальний дохід за 2016 рік. І ось громадянин, бачачи який дохід він отримає через рік від банківського депозиту, (а це зараз у районі 7-9%) і той дохід , який він потенційно може отримати (швидше за все, уяву людини малює десятки, а то може бути і сотні відсотків прибутковості.) Він вирішує придбати паї ПІФу і вкластися, таким чином, у наш (або не тільки наш) фондовий ринок.

Нижче у таблиці наведено статистику загальної вартості чистих активів відкритих та інтервальних ПІФів РФ за період з 01.01.2014 року по теперішній час.

	Загальна вартість чистих активів відкритих ПІФів (млн. руб.)	Загальна вартість чистих активів інтервальних ПІФів (млн. руб.)

З наведених даних можна побачити, що з другого кварталу 2015 року вартість чистих активів лише зростає і за два з половиною роки зросла на понад 100%.

Ні зміцнення рубля в 2016 році, ні падіння індексу ММВБ у першій половині 2017 цього не завада.

Тож які ж головні мінуси Російських ПІФів??

1) ПІФ може кардинально змінити свій інвестиційний профіль. Тобто ви хочете вкластися в один клас активів і, таким чином, купуєте фонд, який інвестує у відповідні активи, але потім несподівано для вас фонд може змінити свою інвестиційну стратегію і замість інвестицій в одні активи (в які ви хотіли інвестувати спочатку) він може перекластися на інші активи, які Вам будуть не цікаві.

Так ви можете придбати ПІФ, який інвестує в акції великих компаній Західної Європи, а через якийсь час ви побачите, що Ви інвестуєте не в акції компаній Західної Європи, а в акції компаній країн, що розвиваються. Такий приклад стався з паями ПІФу "Газпромбанк - Західна Європа", паї якого 20.06.2017 року були обмінені на паї ПІФу "Газпромбанк - Індія".

2) Багато ПІФів відхиляються від заявленої стратегії інвестування або заявленого бенчмарку. Якщо подивитися прибутковість ПІФів за 2016 рік, які інвестують у золото, то ми побачимо, що всі вони показали негативну прибутковість. Лише деякі з них показали мінус 5%, а інші аж мінус 15%. Ціна золота в рублях за той же період знизилася на величину трохи більше 9%.

3) Високі витрати, я сказав би навіть дуже високі витрати за управління.

Середня величина витрат, які понесе пайовик за управління фондом (з урахуванням витрат депозитарію та інших), у нас варіюється в середньому від 2% до 4,5%.

Причому правило у тому, що у фондах пасивно наступних якомусь індексу набагато нижчі, ніж у фондах, активи якого перебувають у активному управлінні ми працюємо. Так загальна сума річних витрат деяких пасивних фондів, що інвестують в індекс ММВБ, наведена нижче:

4) Банківський депозит має на увазі, що вкладник згодом отримає хоч якийсь дохід (якщо звичайно не станеться жодного форс-мажора з банком). Так, цей дохід може бути незначним і далеко не завжди він покриє інфляцію, але у номінальному вираженні це завжди плюс.

Вартість паю з часом може не тільки не зростати, а відповідно не зростатиме і дохідність пайовика, але також вартість паю може падати і ще як падати. Високі витрати за управління, а також знижки та надбавки за погашення та придбання паїв сприятимуть тому, щоб пайовик отримав мінімальний (а можливо взагалі не отримав жодного доходу).

5) На відміну від банківських депозитів фізичних осіб паї ПІФів ніяк не страхуються в агентстві страхування вкладів. Жодної страховки у пайовика немає.

P.s. Ще треба не забувати, що прибутковість показана ПІФом раніше ніяк не гарантує таку ж прибутковість (або взагалі якусь прибутковість у майбутньому). Фахівці, які пропонують паї того чи іншого фонду, як правило, апелюють дохідністю цього фонду, яку фонд отримав раніше.

Так за підсумками 2014 року найкращу прибутковість показали ПІФи, які інвестують в акції іноземних компаній та золото. Сильно на прибутковість вплинула девальвація карбованця. Прибутковість за 2014 рік деяких таких фондів сягала 80-100%. За 2015 рік дані фонди показали прибутковість вже скромніше у районі 10-20%. А лідером 2015 року за прибутковістю стали ПІФи, які інвестують у єврооблігації з прибутковістю від 50-70%. Щоправда, за підсумками 2016 року дані фонди показали негативну прибутковість, а лідером за прибутковістю за 2016 рік стали вже фонди, які інвестують у російську електроенергетику з прибутковістю від 76-153%. Думаю, ви розумієте, що аналогічну прибутковість за підсумками 2017 вони вже навряд чи покажуть.

Я не проти російських ПІФів. У помірній кількості вони допомагають диверсифікувати портфель, але перш ніж почати купувати паї того чи іншого фонду, варто знати про недоліки, властиві нашим пайовим інвестиційним фондам.

Сподіваюся, дана інформація буде Вам корисна.

Якщо тема ПІФів в РФ буде комусь цікава на даному ресурсі, прохання писати в коментарях.

Це мій перший пост на сайті і за введеною традицією прохання накидати плюси))) Правда, я не знаю навіщо вони мені.

Вдалих вам інвестицій!

Здрастуйте, дорогі читачі нашого блогу. З минулої статті ви дізналися, що таке . І ось ви накопичили деяку частину грошей і подумуєте куди їх прилаштувати. І випадково в інтернеті прочитали незнайому назву «ПІФ» (пайовий інвестиційний фонд). І у вас відповідно постало питання: Що таке «ПІФ», і як за допомогою нього заробити? У своїй статті я спробую дати вам відповіді на ці та супутні запитання.

Що таке ПІФи?

Абревіатура ПІФ розшифровується як пайовий інвестиційний фонд. ПІФ - це комплекс майна, для створення якого не потрібно юридична особа, все засноване на довірчому управлінні майном фонду професіоналами, що працюють у спеціальній керуючій компанії (КК). Основною метою КК є підвищення вартості майна фонду.

Якщо ви вступили до ПІФ, ви будете пайовиком, і можете будь-якої миті відмовитися від участі в конкретному ПІФі, шляхом продажу своєї частки. Керуюча компанія зазвичай бере на свої послуги мінімальний відсоток (2-5%).

Відповісти на питання: "Що таке ПІФ?"Нам допоможе наочний приклад:

Уявіть собі, що ви з трьома друзями придбали у власника фермерського господарства, теличку (молоду корову) з метою через два-три роки пити щодня парне молоко. Але займатися доглядом за нею ви не маєте наміру і довіряєте цю справу власнику фермерського господарства.

Ви заплатили певну суму грошей власнику і тепер чекаєте, а власник ретельно доглядає вашу корівку.

І ось через два роки, ви отримуєте перший надій молока 10 літрів. З цих десяти літрів ви віддаватимете власнику фермерського господарства по 2 літри після кожного надою, за те, що він годував доглядав за вашою буренкою, а 8 літрів, що залишилися, ділити між друзями.

Чим більше надою дає ваша буря, тим більше молока ви отримуєте. Коли ваші діти підростуть і молоко вам більше не потрібно, ви можете продати свою частку, її зможуть викупити фермер або ваші друзі. А ви зможете інвестувати допустимо зі свиню з метою отримання приплоду.

Коли виник перший ПІФ?

Фактично жадібність і страх призводять до збитків і ускладнюють постановку реальних цілей для потенційного прибутку. Насправді почуття страху означає брак впевненості у проведеному за угодою аналізі, а жадібність означає неефективний фінансовий менеджмент.

Брендон Сіто

"Massachusets Investory Trast", саме так називався перший пайовий інвестиційний фонд, який з'явився у США у 1924 році.

Америка в ці роки переживала глибоку кризу, і жителі сприйняли цю ідею з побоюванням, вони не хотіли нести гроші якомусь дядькові, щоб потім разом з певною кількістю людей володіти незрозуміло чим. Навіть закон, про інвестиції, який прийняли в США в 1940 році, не додав довіри до ПІФів.

Бум пайових фондів розпочався лише у 1950-х роках. Якщо на початку 1950-х ПІФам довірили свої гроші громадяни у сумі 57 мільйонів доларів, то вже на початок 1960-х ця сума примножилася майже у 18 разів до 1 мільярда доларів. Жителі вже не ставили питання, що таке ПІФ, а добре знали, що, ставши власником паю, можна примножити свій капітал.

У 1980-х стався черговий підйом у розвитку ПІФів у США він був пов'язаний у зв'язку з тим, що банки стали виплачувати дуже низькі відсотки своїм вкладникам, тому виходило так що інфляція з'їдала весь прибуток від вкладів. Відповідно люди стали шукати альтернативні способи зберегти свої заощадження і стали частіше вступати в Пайові фонди.

На російському ринку ПІФи з'явилися в середині 90-х років.

Сьогодні лідерами серед ПІФів у Росії є:

«Сбербанк Управління Активами» (до листопада 2012 року – КК Трійка Діалог)
"Райффайзен Капітал"
«ВТБ Капітал Управління Активами»

Які види ПІФів є?

Пайові інвестиційні фонди поділяють за типами інвестування чи типами цінних паперів, що у складі ПІФу.

Найбільш затребуваними вважаються:

1. Облігаційні
Вони нагадують банківські депозити. Компанія, що займається управлінням ПІФу, набуває облігації перевірених підприємств з гарною прибутковістю. Знавці своєї справи вважають, що цей вид інвестування один із найбезпечніших і ним потрібно користуватися при фінансових кризах.
Заробіток становить від 20% до 50% річних.

2. Акційні
Гроші пайовиків йдуть на придбання акцій підприємств, які перебувають у вільному продажу. І якщо на біржах збільшуються котирування цих акцій, то й збільшується дохід пайовиків, але, а якщо котирування йдуть у мінус, то пайовики втрачають прибуток.
Подібний вид інвестицій вважається високо ризикованим, оскільки у керуючій компанії повинні бути висококласні фахівці, щоб передбачити котирування тих чи інших акцій на біржі.

3. Змішані
Такі фонди включають акційні та облігаційні види ПІФів. Найголовнішим плюсом цих фондів є їхня пластичність. Залежно від коливань ринку вони можуть збільшити покупку акцій або облігацій для отримання максимальної прибули пайовиків.

4. Венчурні
Прибуток інвесторів також полягає у купівлі цінних паперів компаній, але ці компанії займаються виключно запровадженням інноваційних проектів на світовий та регіональний ринок. Мінімум 75% подібних капіталовкладень бувають збитковими, але якщо інвестиція виявилася прибутковою, то прибуток покриє усі втрати.

5. Іпотечні
Даний вид ПІФів має на увазі вкладення грошей пайовиків у житлову або комерційну нерухомість.
Це досить молодий вид ПІФів, але багато інвесторів уже оцінили його.

6. Хеджові
Керівники збільшують прибуток вкладників шляхом мані маніпуляцій при зростанні та падінні ринку. Дуже ризикований вид інвестицій адже прогнози можуть не справдитися.

Плюси та мінуси заробітку за допомогою ПІФ

Безперечно, як і будь-який вид інвестування Пайові фонди мають як позитивні, так і негативні моменти.

Плюси:

Підходять інвесторам практично з будь-якою кількістю капіталу: є ПІФи, які приймають навіть 500 рублевих паїв.
Уряд уважно стежить за діяльністю фондів, тому шанси потрапити на шахраїв зменшуються в рази.
Відсутня необхідність сплачувати податок, коли ваші гроші перебувають на рахунку фонду та беруть участь у обороті.
Можна дуже вигідно збільшити свої заощадження на відміну від банківських депозитів і вкладів.
Керівники ПІФами – знавці своєї справи, їм набагато легше розібратися у всіх нюансах фондового чи валютного ринку та не припуститися помилки. Погодьтеся, що людині, яка має початкові знання про фінансові ринки, буде важко самостійно заробити на падінні/зростанні ринку акцій або валют.
Вже через пару днів ви маєте можливість перепродати свій пайовий внесок, і повернути ваші гроші.

Мінуси:

Досить високі ризики порівняно з тими самими банківськими вкладами.
Непідготовленій людині досить важко розібратися у великій кількості ПІФів і вибрати прибутковий.
Керуючий буде отримувати свій дохід у будь-якому випадку, навіть якщо ви не заробляєте від його маніпуляцій жодної копійки

Робота з Піфами: плюси та мінуси від Роберта Кійосакі.

Сподіваюся я повністю розкрив питання: Що таке ПІФи і як можна за допомогою них заробити.

Хотілося б застерегти наших читачів від шахрайства: Ви ніколи не отримаєте величезного прибутку протягом півроку або менше. За статистикою середній дохід від паю становить близько 20% на рік. А справді великий прибуток ви зможете отримати як мінімум років через 10, і це за умови, що керуючий вашим ПІФом - висококласний професіонал.

Теги: